Alternative Investments 2.0. Группа авторов

October 2020.

       Fußnoten:

[1] Federal Financial Institutions Examination Council, as of March 2020.

[2] Preqin, as of July 2020.

[3] Total Market Size for US Direct Lending based on Reuters data and StepStone estimates. European Direct Lending data based on StepStone estimates.

[4] StepStone estimate.

[5] First-lien lenders have the priority claim on the company value, holding debt that ranks ahead of second-lien loans and other subordinated lenders, for example.

[6] Credit Leverage loan indices as of June 2020. Par value of CS US LLI: USD 1.26 trillion and Par value of CS EU LLI: USD 352 billion.

[7] PWC, Portfolio Advisory Group (Restructuring Europe’s banks) – Market Update, Triton Presentation.

[8] Fang/Ivashina/Lerner, 2015.

[9] StepStone, 2014.

[10] StepStone estimates.

[11] Jones Waldo Holbrook & McDonough, 2013.

      Insurance Linked Securities (ILS) – Einblicke in eine unkorrelierte Anlageklasse

       Beat Holliger

1	ILS als Anlageklasse und ihre Vorteile
1.1	Sehr gute Diversifikation und reine Risikoprämie
1.2	Laufzeiten
1.3	Duration
1.4	Stabile langfristige Renditen mit tiefer Volatilität
1.5	Kein Kreditrisiko gegenüber dem Emittenten
2	Abgedeckte Risiken und Renditeeigenschaften
2.1	Empirische Renditeeigenschaften von ILS
2.2	COVID-19
2.2.1	Cat Bonds
2.2.2	Collateralized Re
3	Wie passt ILS in ein „typisches“ Anlage-Portfolio eines institutionellen Investors – Diversifikationseffekte
3.1	Diversifikation – Ein Hauptvorteil für Investoren
3.2	Verwaltung von ILS
4	ILS als Anlageklasse – Größe, Wachstum, Investoren und mehr
4.1	Größe des ILS-Marktes
4.2	Einteilung von ILS
4.3	Investoren
4.4	Kapazitäten Скачать книгу В начало < 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 > В конец